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7月6日給予(300795)增持評級。 投資建議︰等外貿潛力與政策紅利驅動行業高景氣，小而美龍頭規模與盈利共振的確定性強，中線看專業展轉型效果。公司是聚焦國內出境自辦展的小而美龍頭，先發卡位及RCEP 國家，受益于出口結構性景氣及政策紅利；疫情三年公司團隊規模逆勢增長支撐疫後展位銷售，規模經濟帶來盈利能力顯著改善，未來三年逐步進入業績加速釋放窗口期；若合作專業展模式跑通則有望進一步打開中線成長空間。該機構預計公司23-25 年營收分別為7.89/1.26/12.85 億元，歸母淨利潤為1.83/2.67/3.63 億元，同比+263.0%/46.0%/35.9%，EPS 為1.21/1.76/2.39，對應PE 34/24/17x。參考可比PEG，估算目標價為49-51 元，較最新收盤價有19-23%空間，首次覆蓋給予“增持”評級。 風險提示︰貿易摩擦風險，單展銷售不及預期、專業展轉型不及預期，匯率波動風險，市場競爭加劇等。 該股最近6個月獲得機構11次買入評級、8次增持評級、6次推薦評級、2次謹慎推薦評級。 【16:17 (002541)︰新產能陸續釋放 噸盈利環比或改善】 7月6日給予(002541)增持評級。 投資建議︰公司鋼結構龍頭地位穩固，產能持續釋放助推業績提升；Q2 公司累計收到政府補助7701.23 萬元，其中與收益相關的補助1944.04 萬元，與資產相關的補助5757.19 萬元。該機構預計公司2023-2025 年實現營業收入247.80/306.22/369.87 億元，歸母淨利潤15.48/19.75/24.53 億元。對應PE 分別為13.41/10.51/8.46 倍，維持“增持”評級。 風險提示︰經濟復甦不及預期，產能利用率不及預期，原材料價格波動風險 該股最近6個月獲得機構23次買入評級、15次增持評級、3次強推評級、1次推薦評級、1次優于大市評級、1次跑贏行業評級。 【10:22 (603983)︰治理能力明顯改善 彈性有望逐步釋放】 7月6日給予(603983)增持評級。 盈利預測和投資建議︰公司深耕美妝行業，在品牌打造方面具有成熟經驗，隨著電商端、產品端的調整轉型基本完成，丸美主品牌將回歸正增長軌道，且戀火高速發展、品牌勢能強勁，成為公司第二增長曲線，預計公司23-25 年歸母淨利潤分別為3.0、3.8、4.7 億元，給予公司23年55 倍PE，對應合理價值41.53 元/股，維持“增持”評級。 風險提示︰化妝品行業景氣度下降；電商增速放緩；新品拓展不及預期；市場競爭加劇。 該股最近6個月獲得機構16次增持評級、5次買入評級、2次持有評級、1次“增持”的投評級、1次跑贏行業評級。 【10:22 (002609)︰業務復甦確定性已現 新業務高增可期】 7月6日給予(002609)增持評級。 投資建議︰公司作為智慧停車行業龍頭，創新業務已經進入發展快車道，且盈利模式正從傳統硬件一次性出貨，向持續且高毛利率的運營模式轉型，今年是公司加速成長的第一年。該機構預計公司2023-2025 年實現營業收入17.61/21.76/26.69 億元，歸母淨利潤2.16/3.12/4.18 億元，對應2023-2025 年PE分別為34/23/18 倍，維持“增持”評級。 風險提示︰創新業務發展速度不及預期的風險；傳統智能硬件業務復甦低于預期的風險；公司業務模式調整不及預期風險；宏觀經濟下行風險。 該股最近6個月獲得機構3次推薦評級、3次增持評級、2次買入評級、1次強推評級。 【10:17 (300413)︰雙平台深度融合 AI賦能內容生產】 7月6日給予(300413)增持評級。 投資建議︰公司為國內長視頻龍頭，深化雙平台融合戰略。該機構預計公司2023-2025 年實現營業收入155.7/174.1/193.6 億元，歸母淨利潤21.8/25.8/30.3 億元。 風險提示︰產品上線不及預期；廣告投放需求不足；會員增長不及預期等風險 該股最近6個月獲得機構41次買入評級、8次增持評級、4次跑贏行業評級、4次強烈推薦評級、3次“買入”投資評級、2次優于大市評級、1次推薦評級、1次持有評級、1次買入-A評級。 【10:12 (301035)︰著眼全球 制劑龍頭啟航】 7月6日給予(301035)增持評級。 投資建議︰公司海外擴張勢頭強勁，同時深耕渠道價值提升利潤，有望實現營收規模和盈利能力的雙增。該機構預計公司2023-2025 年EPS 分別為5.50元、6.01 元、6.98 元，維持“增持”評級。 風險提示︰原料及主營產品價格大幅波動風險；新項目進度不及預計風險；收購資產不確定性風險；原藥活性組分開發不及預期風險。 該股最近6個月獲得機構13次買入評級、6次增持評級、4次優于大市評級、3次“買入”的投評級、2次跑贏行業評級。 【09:12 (688629)︰防務連接器領先廠商 高速背板連接器國際一流】 7月6日給予(688629)增持評級。 盈利預測︰是國內領先的連接器供應商，看好公司憑借防務及通訊領域領先優勢保持業績持續增長。預計公司2023-2025 年營業收入11.89/14.63/18.23 億元，歸母淨利潤1.23/1.54/1.92 億元，對應EPS0.27/0.34/0.42 元，首次覆蓋，給予“增持”評級。 風險提示︰市場競爭加劇、客戶集中度較高、國防政策風險。 該股最近6個月獲得機構1次增持評級。 【08:32 (000002)︰拿地聚焦 開發穩健】 7月6日給予(000002)增持評級。 風險提示︰管理紅利體現較慢，同時原開發業務大幅放緩。 該股最近6個月獲得機構40次買入評級、6次增持評級、5次跑贏行業評級、3次優于大市評級、2次強烈推薦評級、2次推薦評級。 【08:22 (000537)︰規模化開發結碩果 成長確定性增強】 7月6日給予(000537)增持評級。 風險提示︰開發進度及規模低于預期，電價不及預期等。 該股最近6個月獲得機構6次增持評級、2次買入評級。 中財網
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